In parallel, we estimate a complete

In parallel, we estimate a complete set of regressions using two alternative measures of bank liquidity and capital. As for liquidity, we use the Short Term Funding Ratio, stfr, computed by dividing liabilities with less than one year residual maturity to total liabilities. For capital, we use the Basel Tier 1 capital ratio, car, defined as the ratio of Tier 1 regulatory capital to risk-weighted assets. As mentioned before, this measure of capital is larger than the one used in the baseline regressions due to the application of risk weights on bank assets.

結果 (繁體中文) 1:

同時，我們估計了一套完整的使用銀行的流動性和資金的兩個備選措施回歸。至於流動性，我們使用的短期融資比率，stfr，除以負債與不到一年的剩餘期限，以總負債計算。對於資本，我們用巴塞爾一級資本比率，汽車，定義為一級監管資本的風險加權資產的比率。正如前面提到的，這一措施的資本比基線回歸使用，由於風險權重的銀行資產應用程序的一個較大。

結果 (繁體中文) 2:

同時，我們使用銀行流動性和資本的兩種備選指標來估計一套完整的回歸。至於流動性，我們使用短期融資比率，stfr，通過將剩餘期限不到一年的負債與總負債除以。對於資本，我們使用巴塞爾一級資本比率，即汽車，定義為一級監管資本與風險加權資產的比率。如前所述，由於對銀行資產應用風險權重，此資本計量大於基準回歸中使用的資本度量。

結果 (繁體中文) 3:

同時，我們使用銀行流動性和資本的兩種替代度量來估計一組完整的回歸。至於流動性，我們採用短期融資比率（stfr），通過將剩餘期限不足一年的負債除以總負債來計算。對於資本，我們使用巴塞爾一級資本比率（car），定義為一級監管資本與風險加權資產的比率。如前所述，由於在銀行資產上應用了風險權重，該資本度量值大於基線回歸中使用的資本度量值。